Pedacinhos do Nubank poderão ser vendidos dezembro; veja como vai funcionar

Em novembro do ano passado o Nubank anunciou a sua oferta pública inicial (IPO na sigla em inglês) na Nyse, bolsa de valores norte-americana, e o IPO de BDRs (Brasillian Depositary Receipts) - que equivalem a uma ação do banco - aqui no Brasil, pela B3. E na oportunidade, o banco também abriu inscrições para que clientes interessados em participar daquele momento, ganhassem um BDR totalmente de graça.

O objetivo do banco, segundo o anúncio feito na oportunidade, era o de oportunizar a participação dos cliente no IPO distribuindo a eles o que foi chamado de "pedacinhos do Nu", mas também incentivar brasileiros interessados em começar a investir para que eles fizessem isso por meio da plataforma do próprio Nubank.

Mas para ganhar um BDR era preciso concordar com algumas regras e uma delas era: o cliente não poderia negociar os BDRs pelo período de 12 meses, ou seja, um ano após o IPO. Agora, porém, esse prazo está chegando ao fim.

Então, o que fazer? Será que vale a pena vender? Os BDRs do Nubank se valorizaram ou não? Como os interessados em vender poderão fazê-lo e a partir de quando isso será possível? Tudo isso e mais vamos explicar abaixo.

Relembre o NuSócios

A distribuição de BDRs foi anunciada no dia 1º de novembro, quando o Nubank divulgou, depois de alguns meses de suspense, as informações oficiais sobre seu IPO. Os clientes teriam a opção de escolher se queriam ou não o BDR.

A oferta dos BDR's foi feita no aplicativo da conta digital do Nubank e quem aceitou, recebeu cada papel fixado a um preço de R$ 8,36 cada. E os BDRs do Nubank começaram a ser oferecidos aos clientes da conta digital a partir do dia 9 de novembro.

Para que o cliente pudesse ganhar um BDR do Nubank, as condições eram as seguintes:

• Ser cliente: ser pessoa física cliente da Nu Pagamentos até dois dias corridos antes do último dia do período de adesão;
• Ter uma conta do Nubank: é preciso ter uma conta aberta no Nubank que não esteja bloqueada para a realização de transações;
• Não ter débito em aberto: não estar em atraso (inadimplente) com cartão de crédito e/ou empréstimo Nubank por mais de 8 (oito) dias corridos;
• Estar ativo: ter realizado ou recebido pelo menos uma operação, em qualquer produto do Nubank, nos 30 dias anteriores à adesão ao pedacinho;
• E, claro, aceitar o pedacinho: é preciso aceitar o seu pedacinho no app durante o período de adesão - ou seja, enquanto ele estiver disponível.

Quando e como será possível vender o BDR do Nubank?

Os BDRs do Nubank começaram a ser oferecidos aos clientes da conta digital a partir do dia 9 de novembro, e o Nubank já liberou em seu app o fluxo que permite aos NuSócios decidirem sobre manter ou vender os pedacinhos.

A escolha estará disponível diretamente no aplicativo apenas para os NuSócios e oferece as seguintes opções:

1. receber de fato o BDR;
2. vender seu BDR e transferir o valor para as Caixinhas, recurso de organização e planejamento financeiro integrado à conta do Nubank com opções de investimentos; ou
3. adiar a decisão para o fim do período de restrição, em 9 de dezembro.

A efetivação das opções ocorrerá somente a partir de 10 de dezembro, quando a negociação do "pedacinho" estará liberada. A partir desta data, o cliente também terá a opção de vender o "pedacinho" e receber o crédito em conta.

Segundo o banco, os investidores que adquiriram BDRs no IPO ou diretamente no mercado, assim como os NuSócios que optarem por manter o BDR ou que adiarem a decisão, receberão comunicados específicos sobre os próximos passos.

Esses comunicados incluírão também informações sobre o Plano de Descontinuidade do Programa de BDRs Nível 3, plano anunciado recentemente pelo roxinho e que aguarda aprovação pela B3 e pela CVM.

Quanto vale um NUBR33 hoje?

A cotação do NUBR33 enquanto essa matéria está sendo escrita, está na faixa dos R$ 4,30. Isso significa que o preço dos BDRs do Nubank caiu pela metade desde seu lançamento. Ou melhor, cerca de 57%, então mais da metade, já que a perda chega a ser de R$ 5,74 em 1 ano para quem adquiriu os BDRs lá no início.

Vela a pena vender o BDR do Nubank?

A resposta é não. Considerando o preço pelo qual ele foi entregue aos clientes, esse não é um bom momento para vender mesmo que você não tenha gastado nada com a compra do BDR, pois ele está passando por um momento de baixa.

Mas claro, a decisão deve ser sempre do investidor. Você acredita que esse ativo pode se valorizar a longo prazo? Se sim, espere mais um pouco antes de efetuar a venda. Se você acha que não deve melhorar ou tem receio de que caia ainda mais, então a venda é uma opção.

Mas é sempre bom lembrar que esse é um exercício interessantes, especialmente para os investidores que estão começando. Quando um ativo é comprado, as oscilações de mercado sempre podem fazer com que ele se desvalorize e aí, o ideal sempre é que se compra nos momentos de baixa e que se venda quando ele estiver em alta.

Se o cliente tivesse comprado o BDR (ou mais deles) por R$ 8,36 e resolvesse vender ele hoje por R$ 4,06, ele estaria perdendo mais da metade do dinheiro aplicado. O melhor é tentar esperar até que o ativo esteja valendo novamente, no mínimo R$ 8,36 - mas quando mais, melhor.

Reestruturação vai mudar algo?

Recentemente, o Nubank anunciou uma reestruturação em suas ações negociadas na bolsa de valores brasileira, a B3. O banco comunicou que tem a intenção de deixar de ser uma empresa aberta registrada no Brasil. Por isso, se todo o processo for aprovado, vai acontecer uma mudança no nível de listagem dos BDRs: hoje eles estão no Nivel III e passarão para o Nível I.

Mas isso não muda muita coisa para os clientes NuSócios com "pedacinhos". Eles continuarão com as mesmas opções que sempre tiveram: seguir como acionistas ou vender seus papéis quando isso foi liberado.

Além disso, o BDR do Nu continua representando ⅙ (um sexto) de uma ação listada nos EUA. A alteração de categoria de Nível III para Nível I não muda essa condição. Qualquer alteração de valor em relação ao ativo se dá em função das flutuações do mercado, naturais e esperadas.

Declaração de IR será obrigatória

Um ponto que é importante ressaltar é que em 2023, aqueles que aceitaram o BDR do Nubank terão que fazer a declaração de Imposto de Renda porque a partir de agora eles se tornaram efetivamente investidores. No IR de 2022, não foi preciso declarar.

Isso acontece justamente por causa desse prazo estabelecido pelo Nubank para que a venda dos ativos fosse possível. Como eles só poderiam ser vendidos depois de um ano, é só após o início das transações que os donos dos BDRs precisam começar a declarar a movimentação para a Receita Federal.

Então vale ficar atento. Se você ainda não sabe como fazer a declaração, aqui no Poupar Dinheiro há uma seção especial para quem quer saber tudo sobre o Imposto de Renda.

Atualmente a entrega é obrigatória para quem recebeu acima de R$ 28.559,70 em rendimentos tributáveis no ano anterior. Isso equivale a um salário acima de R$ 1.903,98, incluído o décimo terceiro.